Challenger App

No.1 PSC Learning App

1M+ Downloads
Each of the two merchants sell an article for ₹1,000. If Merchant A computes his profit on the cost price, while Merchant B computes his profit on the selling price, then they both end up making profits of 25%. By how much is the profit made by Merchant B more than that of Merchant A?

A₹45

B₹40

C₹35

D₹50

Answer:

D. ₹50

Read Explanation:

Let the selling price (SP) for both = ₹1000

Merchant A (profit on cost price = 25%)

SP=1.25×CPSP = 1.25 \times CP

CP=10001.25=800CP = \frac{1000}{1.25} = 800

Profit of A:
1000 - 800 = 200

Merchant B (profit = 25% of selling price)

Profit=25\text{Profit} = 25% \text{ of } 1000 = 250

So, profit of B = ₹250


Difference in profit

250 - 200 = 50

Final Answer:

₹50


Related Questions:

The difference between compound interest and simple interest for 3 years at the rate of 20% per annum is ₹240. What is the principal lent?
587 രൂപ സാധാരണ പലിശ കണക്കാക്കുന്ന ബാങ്കിൽ നിക്ഷേപിച്ചു. അഞ്ചുവർഷം പൂർത്തിയായപ്പോൾ പലിശയും മുതലും തുല്യമായി. എങ്കിൽ 100 രൂപ ഒരു വർഷ ത്തേക്ക് നിക്ഷേപിച്ചാൽ ലഭിക്കുന്ന പലിശ എത്ര ?
Find the simple interest (in ₹) on ₹2000 as a sum borrowed at 9% per year rate of interest for 2 years.
A sum of money doubles it self in 5 years at a simple interest. Then what is the rate of interest ?
ഒരാൾ 1000 രൂപ 8% സാധാരണ പലിശ നിരക്കിൽ ഒരു ബാങ്കിൽ നിക്ഷേപിച്ചു. 2 വർഷത്തിന് ശേഷം അയാൾക്ക് എത്ര രൂപ തിരികെ കിട്ടും ?